NextGenerationEU: la Comissió Europea recapta més 10 milions d’euros en un tercer bons amb èxit per donar suport a la recuperació d’Europa

La Comissió Europea ha emès 10 milions d’euros més per donar suport a la recuperació d’Europa de la crisi del coronavirus i les seves conseqüències, en un tercer bo NextGenerationEU des de l’inici del programa a mitjans de juny. La Comissió va emetre un bo a 20 anys amb venciment el 4 de juliol de 2041, que va ser acollit amb satisfacció pel mercat amb un fort interès, amb llibres propers als 100 milions d'euros.

Gràcies a la sobresubscripció de gairebé deu vegades, una demostració del fort interès dels inversors, la Comissió ha obtingut condicions de preus molt favorables, en línia amb el fort rendiment del programa NextGenerationEU fins ara.

Es tractava d’una transacció de doble tram i la Comissió va recaptar 5.25 milions d’euros en préstecs adjudicats a deu anys el 10 d’abril de 22 per als seus programes de mecanisme europeu d’estabilització financera (EFSM) i d’assistència macrofinancera (AMF).

El comissari de pressupostos i administració, Johannes Hahn, va dir: "El tercer bons NextGenerationEU porta el total recaptat per NextGenerationEU a 45 milions d'euros en quatre setmanes. Això representa un inici molt engrescador del programa de finançament NextGenerationEU. Vol dir que la Comissió està ben situada per donar suport a tots els pagaments previstos de NextGenerationEU als estats membres durant l’estiu, donant suport a la recuperació econòmica i social ”.

Es tracta de la tercera transacció del programa NextGenerationEU, després del bo de deu anys de 20 milions d’euros que la Comissió va emetre el 10 de juny de 15 i de la transacció de doble tram de 2021 milions d’euros, que consistia en un bo de cinc anys de 15 milions d’euros i 9 milions d’euros Bons a 6 anys: a partir del 30 de juny.

Després de la transacció d’avui (13 de juliol), la Comissió ha recaptat fins ara 45 milions d’euros en el marc de NextGenerationEU. Els fons s’utilitzaran ara per als primers pagaments de NextGenerationEU, en el marc del mecanisme de recuperació i resiliència i de diversos programes pressupostaris de la UE. El primer desemborsament a NextGenerationEU ja va tenir lloc a finals de juny i es va dur a terme en el marc del programa REACT-EU. Els primers pagaments realitzats en el marc del mecanisme de recuperació i resiliència es produiran al seu moment, després de l’aprovació per part del Consell dels plans nacionals de recuperació i resiliència (12 dels quals ja han superat aquesta etapa) i la signatura dels respectius acords de finançament i / o préstec. pels estats membres de la UE i la Comissió Europea.

La transacció d’avui també ha recaptat 5 milions d’euros que es destinaran a ampliar l’assistència financera prestada a Portugal i Irlanda arran de la crisi financera i del deute sobirà. S'han recaptat 250 milions d'euros més per finançar un préstec a Jordània en el marc del programa d'Assistència Macrofinancera.

anunci

A finals de 2021, la Comissió espera recaptar uns 80 milions d’euros en bons, que es complementaran amb factures de la UE a curt termini, segons el pla de finançament publicat el juny de 2021. La quantitat exacta tant dels bons de la UE com dels bons de la UE dependrà de les necessitats de finançament precises i la Comissió revisarà la seva avaluació inicial a la tardor. D’aquesta manera, la Comissió podrà finançar, durant la segona meitat de l’any, totes les subvencions i préstecs previstos als estats membres en el marc del mecanisme de recuperació i resiliència, així com cobrir les necessitats de les polítiques de la UE que rebin finançament NextGenerationEU.

Fons

NextGenerationEU és un instrument de recuperació temporal d’uns 800 milions d’euros en preus actuals per donar suport a la recuperació d’Europa de la pandèmia del coronavirus i ajudar a construir una Europa més ecològica, més digital i més resistent.

Per finançar NextGenerationEU, la Comissió, en nom de la UE, recaptarà dels mercats de capitals fins a uns 800 milions d’euros d’aquí a finals del 2026. Hi haurà 421.1 milions d’euros disponibles principalment per a subvencions (en virtut de la RRF i altres programes pressupostaris de la UE); 385.8 milions d’euros per a préstecs. Això es traduirà en volums d’endeutament d’una mitjana d’uns 150 milions d’euros anuals.

Tenint en compte els volums, la freqüència i la complexitat de les operacions d’endeutament futures, la Comissió seguirà les millors pràctiques emprades pels grans i freqüents emissors i implementarà una estratègia de finançament diversificada.

Aquesta estratègia presenta una àmplia gamma d’instruments i tècniques, que van més enllà de l’enfocament adossat que la Comissió ha utilitzat fins ara per demanar préstecs als mercats, inclòs en el marc del programa SURE. Durant els darrers 40 anys, la Comissió Europea ha dut a terme diversos programes de préstec per donar suport als estats membres de la UE i a tercers països. Totes aquestes operacions de préstec es van finançar de forma consecutiva, principalment mitjançant emissions de bons sindicats.

Secció tècnica

Fiança NextGenerationEU El bo a 20 anys té un cupó del 0.45% i va obtenir un rendiment de reoferta del 0.471% que proporciona un diferencial de +7 pb a mid-swaps, que equival a +53.1 pb sobre el Bund a 20 anys que s’ha de vèncer al juliol. 2040. El llibre de comandes final s’aproximava als 100 milions d’euros, cosa que va suposar que el bo s’hagi sobresubscrit gairebé deu vegades. Això va batre un nou rècord, el llibre de comandes més gran de la història d’un nou bo de 10 anys. Bon EFSM / MFA El bo a 10 anys té un cupó del 0% i va obtenir un rendiment de reoferta del -0.043% que proporciona un diferencial de -6 pbs a mid-swaps, que equival a 30.1 pbs respecte al Bund de deu anys que s’havia de vèncer el febrer de 10 El llibre de comandes final va superar els 2031 milions d’euros, cosa que va suposar que aquesta fiança també s’hagi sobresubscrit gairebé deu vegades. Els gestors conjunts principals d’aquesta transacció van ser Barclays, BNP Paribas, BofA Securities, Citi i Commerzbank.

Més informació

Nota de premsa primer fiança NextGenerationEU

Nota de premsa del primer pla de finançament de la Comissió

Estratègia de finançament diversificat de preguntes i respostes

Full informatiu - NextGenerationEU - Estratègia de finançament

UE com a lloc web prestatari

Xarxa de distribuïdors principals

Pla de recuperació per a Europa

Comparteix aquest article: